在江苏省沭阳县西北部。面积100平方千米。人口4.8万。镇人民政府驻阴平，人口3000。镇以抗日战争时期驻在此地的潼阳县政府的“潼阳”二字命名。1949年设阴平乡，1958年改公社，1983年复乡，2000年置镇并改名。产小麦、玉米、稻、大豆、棉花等。有建材、钢窗、保温材料、石粉、黄沙等企业。沭新公路经此。古迹有臧墩新石器时代遗址。